证券经纪人缺“规矩”

　　（中国商报11月5日报道）有关法律法规对我国证券经纪人的业务范围、权利、义务及从业资格等方面均无明确规定，对经纪人与客户的关系、经纪人自身的行为规范也无明确界定，一旦出现纠纷，更无法律上的处理依据。
　　　　一个穿粉红色套裙的年轻女子正在和一个股民窃窃私语着什么，这时候，一个保安走了过来对那个女子说：“小姐，对不起，请你出去好吗？！”句式是询问式的，然而口气却很坚决，那个女子也不申辩，就站起来走了出去。
　　这是日前记者在福州五四北路一家证券营业部的散户厅内看到的一幕。看到这一幕，记者颇感诧异，询问保安，保安说：“这是其他营业部的‘经纪人’，是想来拉我们的客户的。”这一幕不禁让人想起最近以来福州各媒体上各个证券公司或营业部刊登的为数不少的经纪人招聘广告，其中一则招聘广告对经纪人的要求是这样的：诚实、自信、有广泛的社会关系、有独特的营销理念。整个招聘广告上只字未提对经纪人专业技能的要求。由此，不禁让人起了疑惑：难道作为一个证券经纪人——这样一个理应具有相当专业水准的职业，真的不需要这些了吗？
　　“作为一个合格的证券经纪人，有三个条件必须符合，一是对证券市场有深刻的认识；二是有着丰富的从业经验；三是有良好的职业道德。”闽发证券信息研究中心总经理、执业证券分析师林瑾如是说。
　　可是放眼整个证券业，真正符合这三个条件的证券经纪人又有多少呢？

　　准入门槛低

　　张小姐是某证券营业部的经纪人，她对记者坦言：“我原先是做老师的，对证券这一行并不太了解，但是我手上有一些客户，于是就先试着做经纪人。”据调查，经纪人队伍的构成比较复杂，类似于这位张小姐经历的经纪人比比皆是。这些经纪人有部分是从股民直接转化过来的，但更多的是来自于其他行业，包括保险、医疗等行业的一线营销人员，有些甚至干脆是来营业部打“短工”的。记者经过几天的采访发现，经纪人准入门槛之低，令人吃惊。连某营业部一位负责招聘经纪人的部门经理也无可奈何地说：“目前经纪人的总体素质不可否认确实偏低！”这样的队伍，要求他们“对证券市场有深刻的认识、有着丰富的从业经验”又从何谈起呢？

　　职业道德和个人利益的冲突

　　某营业部一位不愿意透露姓名的股民气愤地对记者说：“我是被营业部‘挖’过去的，由于信任经纪人，就把账户交给他，叫他帮我操盘，原先说好了股票买卖之前他必须跟我通气，可是没想到有一次他居然自作主张卖了我的一部分股票而去买别的股票，使我一下子亏了一万多块钱！”据这位股民介绍，后来他找到该营业部要求赔偿，营业部不同意，但是要求他把资金放在交易部进行操作，并保证他一个月后有所弥补。最后此事也不了了之。这位股民还说：“虽然最后那个经纪人被开除了，可是我的损失却无法得到弥补。”据了解，营业部的经纪人分为两类，一类是股民账户交给经纪人来操作，另一类只是为股民提供咨询，即经纪人告诉股民什么时候该买或该卖股票。上文提到的股民就属前者。这样一种类似于替股民操盘性质的行为虽然与我国有关方面的法规相抵触，然而在经纪人之间为数不少，在相当一部分营业部之间已经成为了一种公开的秘密。
　　据调查，营业部招收的经纪人有专职和兼职之分，兼职的经纪人无底薪，专职的经纪人收入由底薪和抽成两个部分构成。据某营业部一位经纪人介绍，他们的底薪为每月300元至500元不等，抽成则随其所拉客户的成交量的多少而有所变化，一般是经纪人与营业部三七开，即经纪人抽取佣金的30％。这位经纪人还说，这个比例也不是固定的，如果拉来的客户交易量比较大，则经纪人还可以跟营业部商量提高佣金的抽取比例。据了解，各营业部经纪人抽取的佣金比例略有不同，有的甚至高达60％。
　　一位业内人士指出，这样的奖励方式虽然有利于提高经纪人的工作积极性，但也直接导致了经纪人为了自身的利益而鼓励客户做“短线”，进行频繁交易，在缺乏交易机会的市场里，这样的鼓励无疑将使客户造成损失。
　　当自身的利益与客户的利益产生冲突时，经纪人该如何选择？一位业内人士说，在这样的情况下，一个有着良好职业道德的经纪人会选择维护客户的利益。然而，在目前经纪业务尚未形成特色、经纪人尚未开始重视个人品牌和声誉的情况之下，要做到这一点谈何容易。据一知情人士介绍，福州台江某营业部曾发生个别股民要转营业部，而被经纪人跟踪并威胁的事件。“这虽然只是个别的现象，但也从侧面反映出了目前部分经纪人道德品质的欠缺。”该人士这样说道。

　　经纪人队伍建设任重道远

　　数量庞大的经纪人对迅速提升营业部交易量的作用无疑是明显的，他们使营业部的客户在短期内快速增加。比如，某营业部目前招收的经纪人已达100多人，并且这个数字还在不断增加。“但问题是，在这些人员的既有关系用尽之后，又该怎么办呢？把他们都'开'掉，重新再招人吗？”一位业内人士不无担忧地说。该人士还说，在市场竞争初期，券商往往依靠这样的“人海战术"来发展客户，然而此种做法有其弊端：一方面，前线作战人员与后台脱节，最终将导致券商的服务能力跟不上客户的需求；另一方面，这样的做法往往也反映出管理人的策略短期化，最后将导致大量裁员，经纪人的利益将得不到保障而最终无法生存。因此，必须制订一种长期而有持续性的合理的经营策略。
　　虽然经纪人制度早在1998年就已出现，目前在业内也颇为流行，但多数证券公司和营业部对经纪人并没有一个完整的管理制度和明确的定位。很多经纪人还只是在扮演着一个简单的“拉客户”的角色，并没有起到投资者和营业部之间沟通和桥梁作用。
　　有关法律法规对我国证券经纪人的业务范围、权利、义务及从业资格等方面均无明确规定，对经纪人与客户的关系、经纪人自身的行为规范也无明确界定，一旦出现纠纷，更无法律上的处理依据。
　　经纪人制度还存在着这样或那样的不足之处，然而，“证券经纪人这一制度是一种必然的发展方向，虽然目前有关这方面的法律法规还相对滞后。”一位业内人士说，“证券经纪人制度的发展是一个大浪淘沙的过程，真正好的、各方面素质合格的经纪人将来会逐渐脱颖而出。”